Автор: Александр Непомнящий, Управляющий партнер Emet
Нет — если ликвидация проведена по правилам ГК РФ и фонд-получатель прямо назначен выгодоприобретателем, налог на прибыль с полученного имущества не возникает. Минфин России в письме от 24.04.2026 № 03-03-06/3/34513 адресовал именно этот вопрос — о применении льготы по пп. 2 п. 2 ст. 251 НК РФ к доходам, которые личный фонд получает как выгодоприобретатель в связи с ликвидацией другого личного фонда. Это прямо касается структур, где несколько личных фондов используются каскадно — например, при объединении или упрощении семейного владения.
Что разъяснил Минфин
Департамент налоговой политики Минфина России в письме от 24 апреля 2026 года № 03-03-06/3/34513 ответил на вопрос о налогообложении имущества, которое личный фонд получает как выгодоприобретатель в связи с ликвидацией другого личного фонда. Ведомство подтвердило, что такое имущество не включается в налоговую базу по налогу на прибыль фонда-получателя — при условии, что ликвидация проведена по правилам Гражданского кодекса РФ о личных фондах, а фонд-получатель прямо назначен выгодоприобретателем ликвидируемого фонда.
Правовое основание — пп. 2 п. 2 ст. 251 НК РФ
Статья 251 Налогового кодекса РФ перечисляет доходы, которые не учитываются при определении налоговой базы по налогу на прибыль. Пункт 2 этой статьи посвящён целевым поступлениям — имуществу и средствам, которые некоммерческая организация получает безвозмездно на содержание и ведение уставной деятельности. Минфин распространил логику этой нормы, в частности подпункта 2 пункта 2, на ситуацию, когда одна некоммерческая структура — личный фонд — получает имущество от другой в результате её ликвидации: если получатель прямо определён как выгодоприобретатель в рамках процедуры, предусмотренной ГК РФ, полученное им имущество для целей налога на прибыль рассматривается как не подлежащее налогообложению целевое поступление, а не как обычный внереализационный доход.
При каких условиях применяется налоговая льгота
Ликвидация проведена по правилам ГК РФ о личных фондах. Процедура должна соответствовать общим нормам гражданского законодательства о создании, управлении и прекращении личных фондов, а не оформляться как отдельная гражданско-правовая сделка между двумя фондами.
Фонд-получатель прямо назначен выгодоприобретателем. Это должно быть закреплено в уставе ликвидируемого фонда или в решении о его ликвидации — именно этот статус выгодоприобретателя, а не произвольного третьего лица, даёт основание для применения льготы по ст. 251 НК РФ.
Имущество передаётся в рамках ликвидационной процедуры, а не по отдельному договору дарения, купли-продажи или иному основанию, которое может быть переквалифицировано в обычную налогооблагаемую сделку.
Почему это важно для конструкции «личный фонд как инструмент наследования»
На практике структуры с несколькими личными фондами используются, когда учредитель выстраивает многоуровневую систему передачи капитала — например, отдельный фонд для операционных активов и отдельный для пассивных инвестиций, с последующей консолидацией либо, наоборот, разделением при изменении состава семьи или бизнес-целей. До появления этого разъяснения сама возможность ликвидировать один личный фонд в пользу другого без образования непредвиденной налоговой нагрузки оставалась под вопросом. Теперь у этой практики есть чёткое нормативное основание — не только позиция ведомства, но и прямая привязка к статье Налогового кодекса, регулирующей целевые поступления некоммерческих организаций.
На что обратить внимание при планировании такой структуры
Разъяснение снимает риск именно по налогу на прибыль. Оно не касается автоматически иных налоговых последствий — НДС, НДФЛ выгодоприобретателей-физлиц при последующих выплатах из фонда-получателя — их стоит анализировать отдельно применительно к конкретной структуре.
Устав фонда должен прямо предусматривать порядок распределения активов при ликвидации. Без этого статус фонда-получателя как выгодоприобретателя может быть поставлен под сомнение, а вместе с ним — и право на льготу по ст. 251 НК РФ.
Письмо Минфина — официальная позиция ведомства, а не норма закона. Оно существенно снижает риск доначислений, но не заменяет прямого законодательного регулирования и может быть уточнено последующими разъяснениями.
Что это значит для структурирования семейного капитала
Для семей, использующих личные фонды как основной инструмент передачи капитала между поколениями, разъяснение расширяет пространство для манёвра: реорганизация структуры — объединение нескольких фондов в один либо, наоборот, выделение нового фонда с последующей ликвидацией прежнего — теперь может проводиться с большей уверенностью в налоговых последствиях, по крайней мере в части налога на прибыль. Это особенно актуально при смене поколений управления капиталом, когда первоначальная конфигурация фондов перестаёт соответствовать новой структуре семьи или бизнеса.
Материал носит информационный характер и не заменяет консультацию юриста по конкретной ситуации; нормы законодательства и разъяснения ведомств приведены по состоянию на дату подготовки материала.
